（一）受理和預(yù)先披露

中國證監(jiān)會(huì)受理部門根據(jù)《中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)行政許可實(shí)施程序規(guī)定》（證監(jiān)會(huì)令第66號(hào)，以下簡稱《行政許可程序規(guī)定》）,、《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》（證監(jiān)會(huì)令第32號(hào)）,、《首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》（證監(jiān)會(huì)令第61號(hào)）等規(guī)則的要求，依法受理首發(fā)申請(qǐng)文件,，并按程序轉(zhuǎn)發(fā)行監(jiān)管部,。發(fā)行監(jiān)管部在正式受理后即按程序安排預(yù)先披露，并將申請(qǐng)文件分發(fā)至相關(guān)監(jiān)管處室,，相關(guān)監(jiān)管處室根據(jù)發(fā)行人的行業(yè),、公務(wù)回避的有關(guān)要求以及審核人員的工作量等確定審核人員,。主板中小板申請(qǐng)企業(yè)需同時(shí)送國家發(fā)改委征求意見。

（二）反饋會(huì)

相關(guān)監(jiān)管處室審核人員審閱發(fā)行人申請(qǐng)文件后,，從非財(cái)務(wù)和財(cái)務(wù)兩個(gè)角度撰寫審核報(bào)告，提交反饋會(huì)討論,。反饋會(huì)主要討論初步審核中關(guān)注的主要問題,，確定需要發(fā)行人補(bǔ)充披露以及中介機(jī)構(gòu)進(jìn)一步核查說明的問題。

反饋會(huì)按照申請(qǐng)文件受理順序安排,。反饋會(huì)由綜合處組織并負(fù)責(zé)記錄,，參會(huì)人員有相關(guān)監(jiān)管處室審核人員和處室負(fù)責(zé)人等。反饋會(huì)后將形成書面意見,，履行內(nèi)部程序后反饋給保薦機(jī)構(gòu),。反饋意見發(fā)出前不安排發(fā)行人及其中介機(jī)構(gòu)與審核人員溝通。

保薦機(jī)構(gòu)收到反饋意見后,，組織發(fā)行人及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)按照要求進(jìn)行回復(fù),。綜合處收到反饋意見回復(fù)材料進(jìn)行登記后轉(zhuǎn)相關(guān)監(jiān)管處室。審核人員按要求對(duì)申請(qǐng)文件以及回復(fù)材料進(jìn)行審核,。

發(fā)行人及其中介機(jī)構(gòu)收到反饋意見后,，在準(zhǔn)備回復(fù)材料過程中如有疑問可與審核人員進(jìn)行溝通，如有必要也可與處室負(fù)責(zé)人,、部門負(fù)責(zé)人進(jìn)行溝通,。

審核過程中如發(fā)生或發(fā)現(xiàn)應(yīng)予披露的事項(xiàng)，發(fā)行人及其中介機(jī)構(gòu)應(yīng)及時(shí)報(bào)告發(fā)行監(jiān)管部并補(bǔ)充,、修改相關(guān)材料,。初審工作結(jié)束后，將形成初審報(bào)告（初稿）提交初審會(huì)討論,。

（三）見面會(huì)

反饋會(huì)后按照申請(qǐng)文件受理順序安排見面會(huì),。見面會(huì)旨在建立發(fā)行人與發(fā)行監(jiān)管部的初步溝通機(jī)制，參會(huì)人員包括發(fā)行人代表,、發(fā)行監(jiān)管部相關(guān)負(fù)責(zé)人,、相關(guān)監(jiān)管處室負(fù)責(zé)人等。

（四）預(yù)先披露更新

反饋意見已按要求回復(fù),、財(cái)務(wù)資料未過有效期,、且需征求意見的相關(guān)政府部門無異議的，將安排預(yù)先披露更新,。對(duì)于具備條件的項(xiàng)目,，發(fā)行監(jiān)管部將通知保薦機(jī)構(gòu)報(bào)送發(fā)審會(huì)材料和用于更新的預(yù)先披露材料，并在收到相關(guān)材料后安排預(yù)先披露更新,，以及按受理順序安排初審會(huì),。

（五）初審會(huì)

初審會(huì)由審核人員匯報(bào)發(fā)行人的基本情況、初步審核中發(fā)現(xiàn)的主要問題及反饋意見回復(fù)情況。初審會(huì)由綜合處組織并負(fù)責(zé)記錄,，發(fā)行監(jiān)管部相關(guān)負(fù)責(zé)人,、相關(guān)監(jiān)管處室負(fù)責(zé)人、審核人員以及發(fā)審委委員（按小組）參加,。

根據(jù)初審會(huì)討論情況,，審核人員修改、完善初審報(bào)告,。初審報(bào)告是發(fā)行監(jiān)管部初審工作的總結(jié),，履行內(nèi)部程序后與申請(qǐng)材料一并提交發(fā)審會(huì)。

初審會(huì)討論決定提交發(fā)審會(huì)審核的,，發(fā)行監(jiān)管部在初審會(huì)結(jié)束后出具初審報(bào)告,，并書面告知保薦機(jī)構(gòu)需要進(jìn)一步說明的事項(xiàng)以及做好上發(fā)審會(huì)的準(zhǔn)備工作。初審會(huì)討論后認(rèn)為發(fā)行人尚有需要進(jìn)一步披露和說明的重大問題,、暫不提交發(fā)審會(huì)審核的,，將再次發(fā)出書面反饋意見。

（六）發(fā)審會(huì)

發(fā)審委制度是發(fā)行審核中的專家決策機(jī)制,。每屆發(fā)審委成立時(shí),，均按委員所屬專業(yè)劃分為若干審核小組，按工作量安排各小組依次參加初審會(huì)和發(fā)審會(huì),。各組中委員個(gè)人存在需回避事項(xiàng)的,，按程序安排其他委員替補(bǔ)。發(fā)審委通過召開發(fā)審會(huì)進(jìn)行審核工作,。發(fā)審會(huì)以投票方式對(duì)首發(fā)申請(qǐng)進(jìn)行表決,。根據(jù)《中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)發(fā)行審核委員會(huì)辦法》規(guī)定，發(fā)審委會(huì)議審核首發(fā)申請(qǐng)適用普通程序,。發(fā)審委委員投票表決采用記名投票方式,，會(huì)前需撰寫工作底稿，會(huì)議全程錄音,。

發(fā)審會(huì)召開5天前中國證監(jiān)會(huì)發(fā)布會(huì)議公告,，公布發(fā)審會(huì)審核的發(fā)行人名單、會(huì)議時(shí)間,、參會(huì)發(fā)審委委員名單等,。首發(fā)發(fā)審會(huì)由審核人員向委員報(bào)告審核情況，并就有關(guān)問題提供說明,，委員發(fā)表審核意見,，發(fā)行人代表和保薦代表人各2名到會(huì)陳述和接受詢問，聆詢時(shí)間不超過45分鐘,，聆詢結(jié)束后由委員投票表決,。發(fā)審會(huì)認(rèn)為發(fā)行人有需要進(jìn)一步披露和說明問題的,，形成書面審核意見后告知保薦機(jī)構(gòu)。

保薦機(jī)構(gòu)收到發(fā)審委審核意見后,，組織發(fā)行人及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)按照要求回復(fù),。綜合處收到審核意見回復(fù)材料后轉(zhuǎn)相關(guān)監(jiān)管處室。審核人員按要求對(duì)回復(fù)材料進(jìn)行審核并履行內(nèi)部程序,。

（七）封卷

發(fā)行人的首發(fā)申請(qǐng)通過發(fā)審會(huì)審核后,，需要進(jìn)行封卷工作，即將申請(qǐng)文件原件重新歸類后存檔備查,。封卷工作在按要求回復(fù)發(fā)審委意見后進(jìn)行。如沒有發(fā)審委意見需要回復(fù),，則在通過發(fā)審會(huì)審核后即進(jìn)行封卷,。

（八）會(huì)后事項(xiàng)

會(huì)后事項(xiàng)是指發(fā)行人首發(fā)申請(qǐng)通過發(fā)審會(huì)審核后，招股說明書刊登前發(fā)生的可能影響本次發(fā)行上市及對(duì)投資者作出投資決策有重大影響的應(yīng)予披露的事項(xiàng),。發(fā)生會(huì)后事項(xiàng)的需履行會(huì)后事項(xiàng)程序,，發(fā)行人及其中介機(jī)構(gòu)應(yīng)按規(guī)定向綜合處提交會(huì)后事項(xiàng)材料。綜合處接收相關(guān)材料后轉(zhuǎn)相關(guān)監(jiān)管處室,。審核人員按要求及時(shí)提出處理意見,。需重新提交發(fā)審會(huì)審核的，按照會(huì)后事項(xiàng)相關(guān)規(guī)定履行內(nèi)部工作程序,。如申請(qǐng)文件沒有封卷,，則會(huì)后事項(xiàng)與封卷可同時(shí)進(jìn)行。

（九）核準(zhǔn)發(fā)行

核準(zhǔn)發(fā)行前,，發(fā)行人及保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)及時(shí)報(bào)送發(fā)行承銷方案,。

封卷并履行內(nèi)部程序后，將進(jìn)行核準(zhǔn)批文的下發(fā)工作,。發(fā)行人領(lǐng)取核準(zhǔn)發(fā)行批文后,，無重大會(huì)后事項(xiàng)或已履行完會(huì)后事項(xiàng)程序的，可按相關(guān)規(guī)定啟動(dòng)招股說明書刊登工作,。

審核程序結(jié)束后,，發(fā)行監(jiān)管部根據(jù)審核情況起草持續(xù)監(jiān)管意見書，書面告知日常監(jiān)管部門,。